设备商订单

摘要

维持 🟢 8/10——AMAT 推出 2nm 设备、日本 Rapidus 绑定 ASML 补贴、中国华兴 CMP 出货里程碑，设备商端信号活跃但均属升级/先进制程推进范畴，无 greenfield 大单或产能约束松动信号。

AMAT 推出 2nm 设备：Applied Materials 推出 2nm 及埃米时代芯片工艺设备（news 2026-04-12），前道设备景气度延续，指向 TSMC/Samsung 2nm 量产排期兑现——属升级类采购，非存储 greenfield 扩产信号。
日本 Rapidus 绑定 ASML：日本追加 $160 亿扶持 Rapidus + 补贴绑定 ASML 设备（news 2026-04-12/13），先进节点代工市场竞争加剧但与存储设备订单无直接关联。ASML 产能仍受物理约束（EUV 年产 <50 台）。
中国 CMP 设备国产替代：华兴半导体出货第 1000 台 CMP 系统（news 2026-04-13），中国成熟制程设备渗透率提升，但 CMP 非 EUV 级别设备，不改变先进存储设备瓶颈格局。
MATCH Act 收紧设备出口：进一步限制对中国的半导体设备和测试环节出口（news 2026-04-13），加速中国设备国产替代但也收紧先进设备供给——维持现状基线。
无新的 AMAT/ASML/LRCX 季报数据：Memory 收入占比、地理 mix、backlog 等指标需等下一轮季报。基线维持上一轮水平。
结论：设备端信号活跃但均属技术升级/先进制程推进，无存储 greenfield 大单或设备交付周期缩短信号。维持 🟢 8/10。